옵션 배우기

기초

콜옵션과 풋옵션의 권리, 계약 프리미엄, 만기 가치 및 권리행사에 따른 주식 거래를 설명합니다.

매수자의 매수 권리와 매도자의 매도 의무를 커버드 및 무담보 포지션과 함께 설명합니다.

매도 권리, 이를 이용한 주식 보호, 풋옵션 매도자가 부담하는 매수 의무를 설명합니다.

신규 거래와 청산 거래, 가격 방향, 포지션 규모 및 복합 포지션의 의무를 설명합니다.

기초자산 가격과 행사가격이 내재가치를 결정하는 원리 및 프리미엄이 거래 결과에 반영되는 방식을 설명합니다.

옵션 가격의 두 구성요소와 권리행사 권한을 유지하는 가치를 설명합니다.

가격 산정 입력값, 유럽형 및 미국형 가치 평가 모형, 유럽형 가격 공식 전체를 설명합니다.

프리미엄에서 변동성을 도출하고 연율화된 수치를 해석하며 행사가격과 만기를 비교합니다.

가격, 시간, 변동성, 금리 변화가 옵션 가치에 미치는 영향을 민감도 공식 및 포지션 규모 반영과 함께 설명합니다.

수량, 행사가격, 만기가 조합된 옵션의 만기 손익과 위험 노출을 바꾸는 원리를 설명합니다.

만기 손익 구간, 손익분기점 및 최대 손익을 포함한 단일 옵션과 스프레드의 계산을 설명합니다.

옵션 손실, 계좌 담보 및 스프레드의 매도 풋옵션이 배정될 때 필요한 주식 매수 자금을 설명합니다.

계약 목록, 매수·매도호가, 호가 수량 및 계산값을 읽는 방법을 설명합니다.

주문 체결, 패키지 거래, 거래 활동 및 미결제 계약의 집계 방식을 설명합니다.

권리행사 권한, 매도자 배정, 결제 및 만기 부근의 의사결정을 설명합니다.

만기일의 손익, 행사가격 부근에서 변화하는 민감도 및 거래 종료 후 결제를 설명합니다.

장기 계약의 비용과 가치 변화, 보유·권리행사·롤오버의 차이를 설명합니다.

계약, 가격 산정, 전략 및 거래 관련 용어를 정의합니다.